Category: FX Russian********

Торговля на Форекс имеет множество преимуществ перед торговлей другими рыночными инструментами, такими как акции и производные финансовые инструменты. Преимущества торговли на форексе следующие преимущества:

Бюджетный
Если мы рассматриваем торговлю на спотовом рынке форекс, обычно нет комиссий за клиринг, биржевых сборов, государственных налогов, брокерских сборов и комиссий. Как правило, розничные брокеры получают прибыль от спреда спроса и предложения, который, по-видимому, очень прозрачен для пользователей.

Без посредников
В спотовой торговле форекс посредников нет. Это позволяет вам торговать напрямую с рынком, который отвечает за ценообразование валютной пары (EUR / INR).

Нет фиксированного размера лота
На спот-рынке форекс нет фиксированного размера лота для торговли, хотя есть фиксированный размер лота, которым вам нужно торговать, если вы торгуете на фьючерсном рынке форекс или на рынке опционов. Это одно из больших преимуществ торговли на форекс. Как правило, брокеры предоставляют возможность покупать несколько размеров лотов в соответствии с требованиями или удобством вашего клиента. Размеры лотов различаются от брокера к брокеру – стандартный лот, мини-лот, микролот или даже нано-лот. Это позволяет вам начать торговать с 50 долларов.

Низкие транзакционные издержки
Стоимость розничных транзакций (спред между ценой покупки и продажи) обычно составляет всего 0,1%, а для более крупных дилеров она может составлять всего 0,07%.

Никто не может загнать рынок в угол
Валютный рынок большой и имеет много участников, и ни один участник (даже центральный банк) не может контролировать рыночную цену в течение длительного периода времени. Поэтому вероятность внезапной экстремальной волатильности очень редка.

24-часовой открытый рынок
Нам не нужно ждать звонка открытия, чтобы начать торговать на форексе. Рынок форекс начинается с открытия сессии в Сиднее утром в понедельник до дневной сессии закрытия сессии в Нью-Йорке. Это позволяет нам торговать в любое удобное для нас время, не обращая особого внимания на его время.

Использование кредитного плеча и маржи
Это один из факторов, который привлекает все больше и больше трейдеров к торговле на Форекс. Брокеры Forex позволяют трейдерам торговать на рынке с использованием кредитного плеча и с низкой маржой, что дает возможность торговать с большими деньгами, чем имеется на вашем счете. Это позволяет трейдерам с меньшими суммами торговать с гораздо более высокой стоимостью сделки. Например, форекс-брокер может предоставить вам маржу в 50-100 раз больше ваших вложенных денег. Следовательно, если на вашем счету 100 долларов, вы можете открыть позицию от 5000 до 10000 долларов, что, в свою очередь, может принести вам большую прибыль, если сделка будет в вашу пользу. И наоборот, всегда будьте осторожны при использовании очень высокого кредитного плеча без управления рисками; особенно если вы новичок, так как это может уничтожить всю вашу сумму в течение нескольких минут.

Очень высокая ликвидность
Поскольку размер рынка форекс огромен, он чрезвычайно ликвиден. Это позволяет вам покупать или продавать валюту в любое время при нормальных рыночных условиях. Всегда есть кто-то, кто готов принять другую сторону вашей торговли.

Валютный рынок – это глобальная онлайн-сеть, где трейдеры и инвесторы покупают и продают валюту. Он не имеет физического местонахождения и работает круглосуточно 5-1 / 2 дня в неделю.

Валютные рынки являются одними из самых важных финансовых рынков в мире. Их роль чрезвычайно важна в системе международных расчетов. Чтобы эффективно выполнять свою роль, необходимо, чтобы их операции / сделки вызывали доверие. Trustworthy заботится о соблюдении договорных обязательств. Например, если две стороны заключили форвардный контракт на валютную пару (означает, что одна покупает, а другая продает), обе стороны должны быть готовы соблюдать свою сторону контракта в зависимости от обстоятельств.

Ниже приведены основные валютные рынки –

Спотовые рынки

Форвардные рынки

Будущие рынки

Опционные рынки

Рынки свопов

Свопы, фьючерсы и опционы называются деривативами, потому что они получают свою стоимость от базовых обменных курсов.

Спотовый рынок
Это самые быстрые операции с валютой на валютном рынке. Этот рынок обеспечивает немедленную оплату покупателям и продавцам по текущему обменному курсу. На спотовый рынок приходится почти треть всех валютных обменов, и сделки обычно занимают один или два дня для совершения сделок. Это позволяет трейдерам открыться для волатильности валютного рынка, которая может повышать или понижать цену между соглашением и сделкой.

Увеличивается объем спотовых операций на валютном рынке. Эти операции заключаются в основном в форме покупки и продажи денежных знаков, обналичивания дорожных чеков и переводов через банковские системы. На последнюю категорию приходится почти 90 процентов всех спотовых сделок, совершаемых исключительно для банков.

По оценке Банка международных расчетов (БМР), ежедневный объем спотовых операций составляет около 50 процентов от всех операций на валютных рынках. Лондон – центр валютного рынка. Он генерирует самый высокий объем и различается в зависимости от торгуемых валют.

Основные участники спотового биржевого рынка
Давайте теперь узнаем об основных участниках спотового биржевого рынка.

Коммерческие банки
Эти банки являются основными игроками на рынке. Коммерческие и инвестиционные банки являются основными игроками на валютном рынке; они торгуют не только от своего имени, но и для своих клиентов. Значительная часть торговли приходится на торговлю валютами, которыми банк пользуется для получения прибыли от колебаний обменных курсов. Межбанковская транзакция выполняется в случае, если объем транзакции очень велик. Для небольшого объема посредничества при обмене иностранной валюты можно найти брокера.

Центральные банки
Центральные банки, такие как RBI в Индии (RBI), вмешиваются в рынок, чтобы уменьшить колебания курса национальной валюты (например, индийского рупия в Индии) и обеспечить обменный курс, совместимый с требованиями национальной экономики. Например, если рупия демонстрирует признаки обесценивания, RBI (центральный банк) может выпустить (продать) определенное количество иностранной валюты (например, доллар). Это увеличенное предложение иностранной валюты остановит обесценивание рупии. Чтобы не дать рупии завышать цену, можно выполнить обратную операцию.

Дилеры, брокеры, арбитражеры и спекулянты
Дилеры участвуют в покупке по низкой цене и продаже по высокой. Операции этих дилеров ориентированы на оптовую торговлю, и большинство их операций носят межбанковский характер. Иногда дилерам приходится иметь дело с корпорациями и центральными банками. У них низкие транзакционные издержки, а также очень тонкий спред. На оптовые сделки приходится 90 процентов общей стоимости валютных сделок.

Форвардный рынок
В форвардном контракте две стороны (две компании, частные или государственные узловые агентства) соглашаются совершить сделку в какой-то момент в будущем по заявленной цене и количеству. Залог не требуется, так как при подписании сделки деньги не переходят из рук в руки.

Чем полезны форвардные контракты?
Форвардные контракты очень важны для хеджирования и спекуляций. Классический сценарий применения хеджирования с помощью форвардного контракта – это форвард фермера, выращивающего пшеницу; продавать свой урожай по известной фиксированной цене, чтобы исключить ценовой риск. Точно так же хлебозавод хочет покупать хлеб вперед, чтобы помочь в планировании производства без риска колебаний цен. Есть спекулянты, которые на основе своих знаний или информации прогнозируют рост цены. Затем они открывают длинную позицию (покупают) на форвардном рынке, а не на наличном рынке. Теперь этот спекулянт будет открывать длинную позицию на форвардном рынке, ждать роста цены и затем продавать ее по более высокой цене; тем самым получая прибыль.

Недостатки форвардных рынков
У форвардных рынков есть несколько недостатков. Недостатки кратко описаны ниже –

Отсутствие централизации торговли

Неликвидный (потому что задействованы только две стороны)

Риск контрагента (риск дефолта присутствует всегда)

В первых двух вопросах основная проблема заключается в большой гибкости и универсальности. Форвардный рынок похож на два человека, которые заключают договор о недвижимости (две стороны – покупатель и продавец) друг против друга. Теперь условия контракта по сделке согласованы с удобством для двух лиц, участвующих в сделке, но контракты могут быть неторгуемыми, если в них будет задействовано больше участников. На форвардном рынке всегда присутствует риск контрагента; когда одна из двух сторон сделки решает объявить о банкротстве, страдает другая.

Еще одна распространенная проблема на форвардном рынке – чем больше период времени, в течение которого открыт форвардный контракт, тем больше потенциальные колебания цен и, следовательно, тем выше риск контрагента.

Даже в случае торговли на форвардных рынках, торговля имеет стандартные контракты, что позволяет избежать проблемы неликвидности, но всегда остается риск контрагента.

Будущие рынки
Будущие рынки помогают решить ряд проблем, возникающих на форвардных рынках. Будущие рынки работают по тому же принципу, что и форвардные рынки с точки зрения базовой философии. Однако контракты стандартизированы, а торговля централизована (на фондовых биржах, таких как NSE, BSE, KOSPI). Риск контрагента отсутствует, поскольку на биржах есть клиринговая корпорация, которая становится контрагентом для обеих сторон каждой транзакции и гарантирует торговлю. Фьючерсный рынок высоколиквиден по сравнению с форвардными рынками, так как неограниченное количество лиц может заключать одну и ту же сделку (например, покупать FEB NIFTY Future).

Опционный рынок
Прежде чем мы узнаем об опционном рынке, нам нужно понять, что такое опцион.

Что есть вариант?
Опцион – это контракт, который дает покупателю опционов право, но не обязанность купить или продать базовый актив в будущую фиксированную дату (и время) и по фиксированной цене. Опцион колл дает право на покупку, а опцион пут дает право продать. Поскольку валюты торгуются парами, одна валюта покупается, а другая продается.

Например, опцион на покупку доллара США ($) за индийские рупии (INR, базовая валюта) – это колл в долларах США и пут на продажу в индийских рупиях. Символом для этого будет USDINR или USD / INR. И наоборот, опцион на продажу USD за INR – это пут и колл в INR. Символ для этой сделки будет иметь вид INRUSD или INR / USD.

Варианты валюты
Валютные опционы являются частью валютных деривативов, которые стали важным и интересным новым классом активов для инвесторов. Вариант валюты дает возможность использовать обменный курс и выполнять как инвестиционные цели, так и цели хеджирования.

Валюты страны зависят от ряда макроэкономических условий, а также от мировой экономической ситуации. Макропоказатели, такие как экономические показатели (рост ВВП, импорт / экспорт), социальные факторы (уровень безработицы, инфраструктура страны или состояние рынка недвижимости) и политика центрального банка страны (например, RBI в Индии), являются ключевыми факторами, определяющими стоимость валюты на валютном рынке.

Основные валюты
В этом разделе мы узнаем об отличительных особенностях шести основных валют.

Доллар США
Доллар США доминирует на мировом валютном рынке. Доллар США является базовой или универсальной валютой для оценки любой другой валюты, торгуемой на Форексе. Почти все валюты обычно котируются в долларах США.

Доллар США в настоящее время составляет около 86% всех операций на валютном рынке. Большинство товаров (металлы, нефть и т. Д.) Торгуются по ценам, выраженным в долларах США; в результате любые колебания спроса и предложения на эти товары имеют прямое влияние на стоимость доллара США. Это произошло во время финансового кризиса 2008 года, когда цены на нефть рухнули, а курс евро / доллар поднялся до 1,60.

Поскольку доллар США считается валютой-убежищем. Поэтому инвесторы движутся в сторону доллара при ухудшении экономических условий.

Евро (EUR)
Евро – вторая наиболее доминирующая валюта на валютном рынке. Как и доллар США, евро также пользуется сильным международным признанием со стороны членов Европейского валютного союза.

Евро используется 18 странами-членами Европейского Союза, и в настоящее время на него приходится почти 37% всех валютных транзакций.

Основные факторы, влияющие на принятие цен в евро, часто основаны на хорошо развитой экономике (развитые страны), которые используют общую валюту, например, Франция и Германия. Цены в евро зависят от ключевых стран (например, Германии), инфляции потребительских цен (ИПЦ), Европейского центрального банка, уровня безработицы и данных по экспорту.

Евро является общей валютой всех европейских стран, и существует разница между экономиками этих стран, как было подчеркнуто во время долгового кризиса 2011 года. Это ограничивает доминирование евро на мировом валютном рынке. В случае возникновения проблем лидерам ЕС трудно найти общие решения, выгодные как для больших, так и для малых экономик.

Японская иена (JPY)
Японская иена является наиболее торгуемой и доминирующей валютой на азиатском валютном рынке. Это третья по популярности валюта на валютном рынке, на которую приходится почти 20% мировых обменов. Естественный спрос на торговлю иеной исходит главным образом от японского экономического и финансового конгломератов Кэйрэцу. Японский фондовый рынок, то есть индекс Nikkei и рынок недвижимости коррелируют с волатильностью японской иены (JPY).

Поскольку японская экономика в основном ориентирована на промышленный экспорт, японская валюта (JPY) среди трейдеров и инвесторов считается валютой-убежищем в периоды, когда рынок не склонен к риску. Низкие процентные ставки в Японии позволяют трейдерам брать кредиты по низкой цене и инвестировать в другие страны.

Валютные риски японской йены связаны с постоянной девальвацией валюты и интервенциями центрального банка страны. Поскольку экономика Японии ориентирована на экспорт, центральный банк постоянно пытается ослабить ее валюту.

Британский фунт (GBP)
Британский фунт – валюта Великобритании. До конца Второй мировой войны фунт продолжал доминировать на валютном рынке, что и доллар США сегодня, и был базовой валютой. Валюта (фунт стерлингов) активно торгуется по отношению к евро и доллару США, но меньше ее по отношению к другим валютам.

Британский фунт (GBP) является четвертой по популярности валютой на международном рынке, и около 17% всех транзакций совершается через фунт стерлингов на мировом валютном рынке. Поскольку Лондон считается центром валютного рынка во всем мире, 34% всех валютных транзакций проходит через Лондон-Сити.

Фундаментальные факторы, влияющие на фунт, столь же сложны и разнообразны, как британская экономика и ее влияние на мир. Инфляция, ВВП страны и рынок жилья влияют на стоимость фунта стерлингов.

Форекс-трейдеры иногда используют фунт в качестве альтернативы евро, особенно когда проблемы Европейского Союза становятся слишком серьезными.

Швейцарский франк (CHF)
Швейцарский франк – это валюта и законное платежное средство Швейцарии. Код валюты для франка – CHF, а самый популярный обменный курс швейцарского франка – пара CHF / EUR. Это также единственная валюта крупной европейской страны, которая не принадлежит ни к Европейскому Союзу, ни к странам Большой семерки. Хотя размер швейцарской экономики относительно невелик, швейцарский франк является одной из четырех основных валют, торгуемых на валютном рынке, что очень близко по силе и качеству швейцарской экономики и финансов.

Швейцарский франк также считается валютой-убежищем, и инвесторы движутся к нему в периоды избегания риска: швейцарская экономика и ее иностранные резервы, в основном золото (седьмой по величине резерв в мире), повышают доверие к валюте.

Цены в швейцарских франках зависят от политики центрального банка. Швейцарский франк имеет тенденцию быть более волатильным по сравнению с другими основными валютами из-за нехватки ликвидности.

Канадский доллар (CAD)
CAD – это валюта, управляемая сырьевыми товарами. Это связано с тем, что экономика Канады ориентирована на экспорт, и основным продуктом экспорта является сырая нефть. Таким образом, цены на канадский доллар зависят от цены на сырую нефть.

Глобальный экономический рост и технический прогресс помогают сделать CAD привлекательным для инвесторов.

Различные торговые системы на Форекс
Есть разные способы торговли на мировом валютном рынке. Наиболее часто используемые торговые системы на рынке форекс описаны ниже –

Торговля с брокерами
Брокер по обмену валюты или брокер форекс, также известный как брокер по торговле валютой, в отличие от брокеров по акциям или товарам, не удерживает позиции. Основная роль этих брокеров – обслуживать банки. Они действуют как посредники при покупке и продаже валюты по комиссионным ставкам.

До появления Интернета большинство брокеров FX выполняли заказы по телефону, используя систему открытого ящика. На стойке брокера был микрофон, который непрерывно передавал все, что он говорил по прямым телефонным линиям, на ящики докладчиков в банках. Таким образом, банки также получали все бизнес-заказы.

В системе открытого ящика, используемой брокерами, трейдер может слышать все котируемые цены; была ли исполнена заявка или принята оферта (аск); и последующая цена. От трейдера скрываются суммы конкретных заявок и предложений, а также названия банков, в которых указаны цены. Цены были конфиденциальными, а продавцы и покупатели оставались анонимными.

В наш век Интернета многие брокеры позволяют клиентам получать доступ к своим счетам и торговать через электронную платформу (в основном через свое собственное программное обеспечение) и компьютерные приложения.

Прямые сделки
Прямые сделки основаны на экономике взаимности. Все участники валютного рынка – банк, устанавливая цену, думает, что другой банк, который к нему обратился, ответит взаимностью, установив свою цену, когда они обратятся к банку. Прямое дилинг обеспечивает свободу действий, чем дилинг брокерского рынка. Иногда трейдеры пользуются этой характеристикой.

Ранее прямые сделки осуществлялись по телефону. Это привело к ошибкам, которые невозможно было выявить и исправить. В середине 1980-х годов произошел переход от прямых сделок к системам дилинговых операций.

Дилинговые системы – это компьютеры, которые связывают банки-вкладчики по всему миру. Каждый компьютер связан с терминалом. Подключиться к банку через дилинговую систему намного быстрее, чем через телефон. Дилинговые системы с каждым днем ​​становятся все безопаснее. Работоспособность дилинговой системы характеризуется скоростью, безопасностью и надежностью. Трейдер находится в постоянном визуальном контакте с изменяющейся информацией на его терминале / мониторе. С этой информацией удобнее, чем быть услышанным при переключениях, во время разговоров.

Многие банки используют комбинацию брокеров и систем прямого дилинга. Оба эти метода могут использоваться одним и тем же банком, но не на одном рынке.

Системы согласования
Системы сопоставления сильно отличаются от дилинговых систем. Системы сопоставления являются анонимными, и отдельные трейдеры имеют дело с остальным рынком, аналогично сделкам на рынке брокера, но в отличие от дилинговых систем, где торговля не анонимна и проводится индивидуально. В отличие от брокерского рынка, здесь нет физических лиц, которые бы доводили цены до рынка, а ликвидность временами ограничена.

Различные характеристики систем согласования – скорость, безопасность и надежность, как у нашей дилинговой системы. Одним из преимуществ системы сопоставления является то, что система автоматически управляет кредитными линиями.

На межбанковском рынке трейдеры взаимодействуют напрямую с дилинговыми системами, системами согласования и брокерами, дополняя друг друга.

В этой главе мы узнаем о структуре рынка форекс.

Структура типичного фондового рынка показана ниже –

Но структура валютного рынка довольно уникальна, потому что основные объемы транзакций совершаются на внебиржевом (OTC) рынке, который не зависит от какой-либо централизованной системы (биржи), как в случае фондовых рынков.

Участники этого рынка –

Центральные банки

Крупные коммерческие банки

Инвестиционные банки

Корпорации для международных деловых операций

Хедж-фонды

Спекулянты

Пенсионные и паевые инвестиционные фонды

Страховые компании

Брокеры форекс

Иерархия участников
Структура рынка форекс может быть представлена, как показано ниже –

Участники рынка
На приведенной выше диаграмме мы видим, что крупные банки являются видными игроками, а мелкие или средние банки составляют межбанковский рынок. Участники этого рынка торгуют либо напрямую друг с другом, либо в электронном виде через Электронные брокерские услуги (EBS) или Reuters Dealing 3000-Spot Matching.

Конкуренция между двумя компаниями – EBS и Reuters 3000-Spot Matching на валютном рынке схожа с конкуренцией Pepsi и Coke на потребительском рынке.

Некоторые из крупнейших банков, такие как HSBC, Citigroup, RBS, Deutsche Bank, BNP Paribas, Barclays Bank, среди прочих, определяют курсы обмена валют через свои операции. Эти крупные банки являются ключевыми игроками в глобальных валютных операциях. У банков есть истинная общая картина спроса и предложения на рынке в целом, а также текущий сценарий любого течения. Размер их операций фактически определяет спред между ценой покупки и продажи, который спускается к нижнему краю пирамиды.

Следующий уровень участников – это небанковские поставщики, такие как розничные маркет-мейкеры, брокеры, ECN, хедж-фонды, пенсионные и паевые фонды, корпорации и т. Д. Хедж-фонды и технологические компании заняли значительную долю в розничной торговле иностранной валютой, но в очень меньшей степени. точку опоры в корпоративном валютном бизнесе. Они получают доступ к валютному рынку через банки, которые также известны как поставщики ликвидности. Корпорации являются очень важными игроками, поскольку они постоянно покупают и продают валюту для своих трансграничных (рыночных) покупок или продажи сырья или готовой продукции. Слияния и поглощения (M&A) также создают значительный спрос и предложение валюты.

Иногда правительства и централизованные банки, такие как RBI (в Индии), также вмешиваются в работу валютного рынка, чтобы остановить слишком большую волатильность на валютном рынке. Например, чтобы поддержать ценообразование рупий, правительство и централизованные банки покупают рупии на рынке и продают в разных валютах, таких как доллары; и наоборот, чтобы снизить стоимость индийских рупий, они продают рупии и покупают иностранную валюту (доллары).

Спекулянты и розничные трейдеры, которые находятся на дне пирамиды, платят самый большой спред, потому что их сделки эффективно исполняются через два уровня. Основная цель этих игроков – зарабатывать деньги, торгуя на колебаниях курсов валют. С развитием технологий и Интернета даже небольшой трейдер может участвовать в этом огромном валютном рынке.

Валютная пара
Если вы новичок на рынке Форекс и только что начали торговать на Форексе онлайн, вы можете одновременно оказаться ошеломленным и сбитым с толку огромным количеством доступных валютных пар внутри вашего терминала (например, MetaTrader4 и т. Д.). Итак, какими валютными парами лучше всего торговать? Ответы не так однозначны, поскольку они зависят от каждого трейдера и его окна терминала или от того, на какой бирже (или внебиржевом рынке) он торгует. Вместо этого вам нужно найти время, чтобы проанализировать различные пары валют относительно вашей собственной стратегии, чтобы определить лучшие пары форекс для торговли на ваших счетах.

Торговля на рынке Форекс происходит между двумя валютами, потому что одна валюта покупается (покупатель / покупатель), а другая продается (продавец / аск) одновременно. Существует международный код, определяющий настройку валютных пар, которыми мы можем торговать. Например, котировка EUR / USD 1,25 означает, что один евро стоит 1,25 доллара США. Здесь базовой валютой является евро (EUR), а встречной валютой – доллар США.

Обычно используемая валютная пара
В этом разделе мы узнаем о нескольких часто используемых валютных парах.

Самой продаваемой, доминирующей и самой сильной валютой является доллар США. Основная причина этого – размер экономики США, которая является крупнейшей в мире. Доллар США является предпочтительной базовой или справочной валютой для большинства операций по обмену валюты во всем мире. Ниже приведены некоторые из наиболее торгуемых (высоколиквидных) валютных пар на мировом рынке форекс. Эти валюты являются частью большинства валютных операций. Однако это не обязательно лучшая валюта для торговли для каждого трейдера, поскольку это (какую валютную пару выбрать) зависит от нескольких факторов:

EUR / USD (евро – доллар США)

GBP / USD (британский фунт – доллар США)

USD / JPY (доллар США – японская иена)

USD / CHF (доллар США – швейцарский франк)

EUR / JPY (евро – японская иена)

USD / CAD (доллар США – канадский доллар)

AUD / USD (австралийский доллар – доллар США)

Поскольку цены на эти основные валюты продолжают меняться, то же самое и с изменением стоимости валютных пар. Это приводит к изменению объемов торговли между двумя странами. Эти пары также представляют страны, которые обладают финансовой мощью и активно торгуются во всем мире. Торговля этими валютами делает их нестабильными в течение дня, и спред, как правило, ниже.

Валютная пара EUR / USD
Валютная пара EUR / USD считается самой популярной валютной парой и имеет самый низкий спред среди современных мировых брокеров форекс. Это также самая торгуемая валютная пара в мире. Около 1/3 всех торговых операций на рынке осуществляется этой валютной парой. Еще один важный момент – эта пара форекс не слишком волатильна. Поэтому, если у вас нет такого большого аппетита к риску, вы можете рассмотреть возможность торговли по этой валютной паре.

На следующей диаграмме показаны некоторые из основных валютных пар и их значения.

Спрэд спроса и предложения
Спред – это разница между ценой предложения и ценой продажи. Цена покупки – это курс, по которому вы можете продать валютную пару, а цена продажи – это курс, по которому вы можете купить валютную пару (EUR / USD).

Всякий раз, когда вы пытаетесь торговать любой валютной парой, вы заметите, что показаны две цены, как показано на изображении ниже –

На следующем изображении показан спред между парой USD и INR (доллар США – индийские рупии).

Более низкая цена (67,2600 в нашем примере) называется «ставкой», и это цена, которую ваш брокер (через которую вы торгуете) готов заплатить за покупку базовой валюты (в данном примере доллар США) в обмен на встречная валюта (в нашем случае INR). И наоборот, если вы хотите открыть короткую сделку (продать), вы сделаете это по цене 67,2625 в нашем примере. Более высокая цена (67,2625) называется ценой «Ask», и это цена, по которой брокер готов продать вам базовую валюту (USD) за встречную валюту (INR).

Что такое бычий и медвежий рынки?
Термины «бычий» (бычий) и «медвежий» (медвежий) часто используются для описания общего финансового рынка в целом – независимо от того, есть ли повышение или понижение курса. Проще говоря, бычий (бычий) рынок используется для описания условий, при которых рынок растет, а медвежий (медвежий) рынок – это тот, при котором рынок падает. Это не один день, который описывает, является ли рынок бычьим или медвежьим; это пара недель или месяцев, которые говорят нам, находится ли рынок в бычьей (бычьей) или медвежьей (медвежьей) тиске.

Что происходит на бычьем рынке?
На бычьем рынке уверенность инвестора или трейдеров высока. Есть оптимизм и положительные ожидания, что хорошие результаты сохранятся. Таким образом, в целом бычий рынок возникает, когда экономика работает хорошо – безработица низкая, ВВП высокий, а фондовые рынки растут.

Бычий рынок обычно связан с рынком акций (акций), но он применим ко всем финансовым рынкам, таким как валюты, облигации, товары и т. Д. Таким образом, во время бычьего рынка все в экономике выглядит отлично – ВВП растет, меньше безработица, цены на акции растут и т. д.

Все это приводит к росту не только фондового рынка, но и валютных валют, таких как австралийский доллар (AUD), новозеландский доллар (NZD), канадский доллар (CAD) и валют развивающихся стран. И наоборот, бычий рынок обычно приводит к снижению курсов валют-убежищ, таких как доллар США, японская иена или швейцарский франк (CHF).

Почему это важно для вас?
Торговля на Форекс всегда осуществляется парами, где, если одна валюта ослабевает, другая укрепляется. Поскольку вы можете торговать в обоих направлениях, это означает, что вы можете выбрать длинную позицию (покупка) или короткая позиция (продажа) по любой валютной паре, что позволит вам воспользоваться преимуществами растущих и падающих рынков.

На рынке форекс бычьи и медвежьи тенденции также определяют, какая валюта сильнее, а какая нет. Правильно понимая рыночные тенденции, трейдер может принимать правильные решения о том, как управлять рисками, и лучше понимать, когда лучше всего входить и выходить из ваших сделок.

Что происходит на медвежьем рынке?
Медвежий рынок означает отрицательную тенденцию на рынке, поскольку инвестор продает более рискованные активы, такие как акции, и менее ликвидные валюты, например, с развивающихся рынков. Шансы на потерю намного выше, потому что цены постоянно теряют в цене. Инвестору или трейдерам лучше продать без покрытия или перейти к более безопасным инвестициям, таким как золото или ценные бумаги с фиксированным доходом.

На медвежьем рынке инвестор обычно переходит на валюты-убежища, такие как японская иена (JPY) и доллар США (USD), и продает более рискованные инструменты.

Почему это важно для вас?
Потому что трейдер может получить большую прибыль во время бычьего и медвежьего рынка, учитывая, что вы торгуете по тренду. Поскольку торговля на форексе всегда осуществляется парами, ваша сделка должна быть куплена на сильной стороне, а на продажу – на слабой.

Что такое размер лота?
Давайте теперь узнаем, что такое размер лота.

Лот – это единица измерения суммы сделки. Стоимость вашей сделки всегда соответствует целому числу лотов (размер лота * количество лотов).

Торговля с правильной позицией или размером лота в каждой сделке является ключом к успешной торговле на Форекс. Размер позиции относится к тому, сколько лотов (микро, мини или стандартный) вы берете на конкретную сделку.

Стандартный размер лота составляет 100 000 единиц базовой валюты при торговле на Форекс, и теперь у нас есть размеры мини, микро и нано, которые составляют 10 000, 1000 и 100 единиц соответственно.

Какая длинная позиция в торговле на форексе?
Всякий раз, когда вы покупаете (покупаете) валютную пару, это называется открытием длинной позиции. Когда валютная пара является длинной, первая валюта покупается (указывая, что вы настроены по-бычьи), а вторая продается в короткую (что означает, что вы настроены по-медвежьи).

Например, если вы покупаете валютную пару EUR / INR, вы ожидаете, что цена евро вырастет, а цена индийских рупий (INR) упадет.

Что такое короткая торговля на форексе?
Когда вы открываете короткую позицию на форексе, первая валюта продается, а вторая – покупается. Короткая позиция по валюте означает, что вы продаете ее в надежде, что ее цена снизится в будущем.

В торговле на Форекс, независимо от того, совершаете ли вы «длинные» (покупка валютной пары) или «короткие» (продажа валютной пары) сделки, у вас всегда длинные длинные позиции по одной валюте и короткие по другой. Следовательно, если вы продаете или открываете короткую позицию по USD / INR, то у вас длинная позиция по INR и короткая по USD. Это означает, что вы ожидаете, что цены на INR (индийские рупии) вырастут, а цена на доллар США (доллар США) упадет.

Что такое отложенные ордера в торговле на Форекс?
Отложенный ордер в любой сделке – это ордер, который еще не был исполнен, поэтому еще не стал сделкой. Обычно во время торговли мы размещаем ордер с лимитом, это означает, что наш ордер (отложенная сделка) не будет исполнен, если цена финансового инструмента не достигнет определенной точки.

Большая часть трейдеров следит за техническим анализом, поэтому, если кто-либо (трейдеры или инвесторы) хочет разместить ордер на уровне поддержки или сопротивления, но в настоящее время рынок не находится на этих уровнях, он / она может разместить отложенный ордер, а не ждать. Отложенный ордер автоматически исполняется, когда цена достигает позиции отложенного ордера. Ниже приведены четыре типа отложенных ордеров:

Buy Limit
Отложенный ордер на покупку валюты по более низкой цене (по любой цене, которую трейдер хочет купить), чем текущая.

Buy Stop
Отложенный ордер на покупку валюты по более высокой цене (независимо от того, какую цену хочет исполнить трейдер), чем текущая.

Предел продажи
Отложенный ордер на продажу валютной пары по более высокой цене (независимо от цены, которую трейдер хочет продать), чем текущая цена.

Продать стоп
Отложенный ордер на продажу валютной пары по более низкой цене (покупка по высокой, продажа по низкой).

Что такое кредитное плечо и маржа?
В этой главе мы узнаем о кредитном плече и марже и о том, как они влияют на финансовый рынок.

Что такое кредитное плечо?
Торговля на Форекс обеспечивает одно из самых высоких кредитных плеч на финансовом рынке. Кредитное плечо означает возможность контролировать большую сумму денег, используя очень небольшую сумму собственных денег, а остальные занимать.

Например, чтобы торговать позицией на 10 000 долларов (торгуемая стоимость ценной бумаги); ваш брокер требует 100 долларов с вашего счета. Ваше кредитное плечо, выраженное в коэффициентах, теперь составляет 100: 1.

Короче говоря, имея всего 100 долларов, вы контролируете 10000 долларов.

Следовательно, если в ходе сделки стоимость инвестиций на 10 000 долларов возрастет до 10 100 долларов, это означает рост на 100 долларов. Поскольку ваше кредитное плечо составляет 100: 1, ваша фактическая сумма инвестиций составляет 100 долларов, а ваша прибыль – 100 долларов. Это, в свою очередь, ваше возвращение к отличным 100%.

В таком случае сделка идет в вашу пользу. Что, если вы получили доходность -1% (позиция 10 000 долларов США). -100% доходность при использовании кредитного плеча 100: 1.

Поэтому управление рисками кредитного плеча очень важно для каждого трейдера или инвестора.

Что такое маржа?
Маржа – это сумма денег, которую должен иметь ваш торговый счет (или брокеру) в качестве «добросовестного депозита» для открытия любой позиции у вашего брокера.

Итак, рассмотрим пример кредитного плеча, в котором мы можем открыть позицию в 100 000 долларов с начальной суммой депозита в 1000 долларов.

Эта сумма депозита в 1000 долларов называется «маржой», которую вы должны были предоставить, чтобы начать торговлю и использовать кредитное плечо.

Ваш брокер для поддержания вашей позиции использует его. Брокер собирает маржинальные деньги с каждого своего клиента (клиента) и использует этот «супер-маржинальный депозит», чтобы иметь возможность размещать сделки в межбанковской сети.

Маржа выражается в процентах от полной суммы позиции. Ваша маржа может варьироваться от 10% до 0,25%. Основываясь на марже, требуемой вашим брокером, вы можете рассчитать максимальное кредитное плечо, которое вы можете получить на своем торговом счете.

Например, если вашему брокеру требуется маржа 5%, у вас есть кредитное плечо 20: 1, а если ваша маржа составляет 0,25%, у вас может быть кредитное плечо 400: 1.

Хеджирование
Хеджирование – это в основном стратегия, которая предназначена для снижения возможных рисков в случае движения цен против вашей сделки. Мы можем думать об этом как о «страховом полисе», который защищает нас от конкретного риска (рассмотрите здесь свою торговлю).

Чтобы защитить себя от убытков из-за колебаний цен в будущем, вы обычно открываете встречную позицию по соответствующей ценной бумаге. Трейдеры и инвесторы обычно используют хеджирование, когда не уверены, в каком направлении пойдет рынок. В идеале хеджирование снижает риски почти до нуля, и вы в конечном итоге платите только брокерское вознаграждение.

Трейдер может использовать хеджирование двумя способами:

Чтобы открыть позицию по офсетному инструменту
Компенсационный инструмент – это ценная бумага, связанная с вашей начальной позицией. Это позволяет вам компенсировать некоторые потенциальные риски вашей позиции, но при этом полностью не лишать вас потенциальной прибыли. Один из классических примеров – сделать длинную позицию, скажем, авиакомпанию, и одновременно открыть длинную позицию по сырой нефти. Поскольку эти два сектора обратно связаны, рост цен на сырую нефть, скорее всего, приведет к тому, что длинная позиция вашей авиакомпании понесет некоторые убытки, но ваша сырая нефть помогает частично или полностью компенсировать эти потери. Если цены на нефть останутся стабильными, вы можете получить прибыль от авиакомпании в течение длительного периода времени, оставаясь при этом безубыточным по своей нефтяной позиции. Если цены на нефть упадут, длинная позиция по нефти принесет вам убытки, но акции авиакомпаний, вероятно, вырастут и компенсируют некоторые или все ваши убытки. Таким образом, хеджирование помогает устранить не все, а некоторые из ваших рисков при торговле.

Чтобы купить и / или продать дериватив (фьючерс / форвард / опцион) какого-либо вида, чтобы уменьшить риск вашего портфеля, а также размер вознаграждения, в отличие от ликвидации некоторых из ваших текущих позиций. Эта стратегия может оказаться полезной, когда вы не хотите напрямую торговать своим портфелем какое-то время из-за некоторых рыночных рисков или неопределенностей, но вы не хотите полностью или частично ликвидировать его по другим причинам. В этом типе хеджирования хеджирование простое и может быть точно рассчитано.

Стоп-лосс
Стоп-лосс – это ордер, размещаемый в вашем торговом терминале на продажу ценной бумаги, когда она достигает определенной цены. Основная цель стоп-лосса – уменьшить убытки инвестора по позиции в ценной бумаге (акции, FX и т. Д.). Он обычно используется с длинной позицией, но может применяться и одинаково прибылен для короткой позиции. Это очень удобно, когда вы не можете следить за позицией.

Стоп-лоссы на Форексе очень важны по многим причинам. Одна из главных причин, которая выделяется, заключается в том, что никто не может каждый раз правильно предсказывать будущее рынка форекс. Будущие цены неизвестны рынку, и каждая открытая сделка сопряжена с риском.

Трейдеры Forex могут устанавливать стопы по одной фиксированной цене с ожиданием распределения стоп-лосса и ждать, пока сделка не достигнет стоповой или лимитной цены.

Стоп-лосс не только помогает вам уменьшить убыток (в случае, если торговля идет против вашей ставки), но также помогает защитить вашу прибыль (в случае, если торговля идет по тренду). Например, текущий курс доллара США к индийскому рупию составляет 66,25, и председатель федерального правительства США объявил о повышении ставки. Вы ожидаете, что будет большая волатильность и доллар будет расти. Следовательно, вы покупаете фьючерс на USD / INR по цене 66,25. Приходит объявление, и доллар начинает падать. Предположим, вы установили стоп-лосс на 66,05, а доллар упал до 65,5; таким образом, избегая дальнейших потерь (стоп-лосс установлен на отметке 66,05). И наоборот, если доллар начнет расти после объявления, и пара USD / INR достигнет отметки 67,25. Чтобы защитить свою прибыль, вы можете установить стоп-лосс на уровне 67,05 (предположительно). Если ваш стоп-лосс достигает 67,05 (предположим), вы получаете прибыль в противном случае, вы можете увеличить свой стоп-лосс и получать больше прибыли, пока ваши стоп-лоссы не сработают.

Рынок Forex – захватывающее место. Одна хорошая вещь при входе на рынок форекс – это то, что вы можете торговать в любое время, когда вам удобно.

Мировой валютный рынок («FX», «Forex» или «FOREX») является крупнейшим рынком в мире, если судить по дневному обороту, при этом более 5 триллионов долларов США в день затмевают совокупный оборот мировых фондовых рынков и рынков облигаций. . Рынок форекс, измеряющий рост оборотов, является одной из многих причин, по которым на рынок вышло так много частных инвесторов и индивидуальных трейдеров. Инвесторы обнаружили несколько преимуществ, многие из которых недоступны на других рынках.

Что такое форекс?
Форекс (проще говоря, валюта) также называют валютной, валютной или валютной торговлей. Это децентрализованный глобальный рынок, на котором все мировые валюты торгуются друг с другом. Это крупнейший ликвидный рынок в мире.

Ликвидность (больше покупателей и продавцов) и конкурентное ценообразование (разница между ценой спроса и предложения очень мала), доступные в этой отметке, велики. Из-за неравномерности показателей на других рынках рост торговли, инвестирования и управления на форекс идет по восходящей траектории.

Зачем торговать на Форекс?
Итак, зачем торговать на Форекс? Есть много причин торговать на Форексе. Если мы спросим четырех разных людей, вы можете получить более четырех разных ответов. В первую очередь, заработок – это наиболее часто упоминаемая причина торговли на Форексе.

Давайте теперь рассмотрим следующие причины, по которым так много людей выбирают рынок форекс:

Рынок Форекс никогда не спит
Рынок Forex работает 24 часа 5-1 / 2 дня в неделю. Поскольку правительства, корпорации и частные лица, которым требуются услуги по обмену валюты, разбросаны по всему миру, торговля на валютном рынке никогда не прекращается. Активность на рынке форекс следует за солнцем по всему миру, так что прямо с открытия утра понедельника в Австралии до закрытия дня в Нью-Йорке. В любой момент дня вы можете найти активную пару для торговли.

Длинный или короткий
Трейдер на форексе может торговать обоими способами. Это означает, что трейдер форекс может играть на рынке и получать прибыль независимо от того, идет ли рынок вверх, вниз или находится в узком диапазоне. Итак, независимо от того, какое событие вызвало движение – трейдерам на форекс все равно.

Низкая стоимость транзакции
Большинство счетов форекс торгуются с небольшой комиссией или без нее, и нет платы за обмен или лицензию на передачу данных. Как правило, комиссия за розничную транзакцию (спред между покупателем и покупателем) обычно составляет менее 0,1% при нормальных рыночных условиях. С более крупными дилерами (с огромными объемами) спред может составлять всего 0,05%. Кредитное плечо играет здесь решающую роль.

Использовать
Кредитное плечо – это механизм, с помощью которого трейдер может открыть позицию, намного превышающую первоначальные инвестиции. Кредитное плечо – еще одна причина, по которой вам следует торговать на форексе. Немногие валютные трейдеры осознают преимущество доступного им финансового рычага. Например, если вы торгуете на фондовом рынке, максимальное кредитное плечо, которое предлагает биржевой брокер, составляет 1: 2, но в случае рынка форекс вы получите кредитное плечо до 1:50, а во многих частях мира даже более высокое кредитное плечо. доступен. По этой причине нетрудно понять, почему торговля на Форекс так популярна.

Высокое кредитное плечо позволяет трейдеру с небольшими инвестициями торговать большими объемами валют и, таким образом, дает возможность получать значительную прибыль от небольшого движения на рынке. Однако, если рынок противоречит вашему предположению, вы тоже можете потерять значительную сумму. Поэтому, как и любой другой рынок, это двусторонний меч.

Высокая ликвидность
Размер рынка форекс огромен и ликвиден по своей природе. Высокая ликвидность означает, что трейдер может торговать любым типом валюты. Время также не является ограничением; торговля может осуществляться по вашему усмотрению. Покупатели и продавцы по всему миру принимают разные типы валют. Кроме того, рынок форекс активен 24 часа в сутки и закрыт только по выходным.

Доступность
Начало работы в качестве валютного трейдера не будет стоить кучу денег, особенно по сравнению с торговлей акциями, опционами или фьючерсными рынками. У нас есть онлайн-брокеры форекс, предлагающие «мини» или «микро» торговые счета, которые позволяют вам открыть торговый счет с минимальным депозитом в 25 долларов. Это позволяет среднему человеку с очень небольшим торговым капиталом открыть торговый счет на Форекс.

Кто торгует на Форексе?
Рынок форекс огромен по размеру и является крупнейшим рынком с миллионами участников. Сотни тысяч людей (таких как мы), обменники денег, банки, менеджеры хедж-фондов – все участвуют на рынке форекс.

Когда можно торговать на форексе?
Рынок Forex открыт 24 часа в сутки 5 дней в неделю. Однако это не означает, что он всегда активен. Давайте посмотрим, как выглядит 24-часовой день в мире форекс.

Рынок форекс разделен на четыре основных торговых сессии: сиднейскую сессию, токийскую сессию, лондонскую сессию и нью-йоркскую сессию.

Часы работы рынка Форекс
В следующей таблице показано время открытия и закрытия каждого сеанса.

Примечание. Фактическое время открытия и закрытия валютного рынка зависит от часов работы местного рынка.

На приведенном выше графике мы можем видеть, что между различными торговыми сессиями форекс (по регионам) есть период времени, когда две сессии (время по региону) открываются одновременно.

Когда одновременно открыты два рынка (в разных регионах), объем торговли всегда больше.